|
|
چشم انداز مدیریت مالی، جلد ۶، شماره ۲، صفحات ۰-۰
|
|
|
| عنوان فارسی |
رابطه حجم معاملات و اجزای آن با بازده؛ مطالعه موردی در بورس اوراق بهادار تهران با تمرکز بر معاملات حین روز و حذف اثر Uشکل |
|
| چکیده فارسی مقاله |
چکیده چکیده هدف این پژوهش، بررسی رابطه میان حجم معاملات سهام و نوسانپذیری بازده با تمرکز بر اجزای حجم معاملات سهام، تعداد دفعات معاملات و متوسط اندازه معاملات، است. دادههای پژوهش شامل قیمت و حجم معاملات حین روز سی شرکت موجود در شاخص سی شرکت بزرگ بورس اوراق بهادار تهران طی سالهای 1390 تا 1394 میباشد. معیار انتخاب نمونه، ارزش بازار شرکتهای مورد بررسی بوده است که در زمان انجام پژوهش معادل 67 درصد از ارزش کل بورس اوراق بهادار تهران را در اختیار داشتند؛ لذا بررسی این شرکتها میتواند نماگر مناسبی از بازار سهام باشد. در این پژوهش به کمک روشهای اقتصادسنجی و با تمرکز بر خودرگرسیونی میانگین متحرک و خودرگرسیون ناهمسانی شرطی بهبررسی رابطه میان حجم معاملات، اجزای آن و نوسانپذیری پرداخته شده است. یافتههای این پژوهش وجود یک رابطه منفی میان حجم معاملات و نوسانپذیری را تأیید میکند؛ همچنین در ادامه زمانیکه حجم معاملات در معادله واریانس وارد میشود، تداوم نوسانپذیری در بیشتر موارد مورد بررسی، افزایش مییابد. نتایج این بررسی تأیید میکند که رابطه حجم معاملات و نوسانپذیری متأثر از متوسط اندازه معاملات است؛ همچنین این نتایج پس از حذف اثر یوشکل در معاملات حین روز نیز تأیید شد. |
|
| کلیدواژه‌های فارسی مقاله |
|
|
| عنوان انگلیسی |
|
|
| چکیده انگلیسی مقاله |
|
|
| کلیدواژه‌های انگلیسی مقاله |
|
|
| نویسندگان مقاله |
سعید اسلامی بیدگلی | eslami bidgoli
پژمان شعبان پور فرد | shaban pour fard
|
|
| نشانی اینترنتی |
http://jfmp.sbu.ac.ir/article/download/16283/5814 |
| فایل مقاله |
اشکال در دسترسی به فایل - ./files/site1/rds_journals/1512/article-1512-564503.pdf |
| کد مقاله (doi) |
|
| زبان مقاله منتشر شده |
fa |
| موضوعات مقاله منتشر شده |
|
| نوع مقاله منتشر شده |
|
|
|
|
برگشت به:
صفحه اول پایگاه |
نسخه مرتبط |
نشریه مرتبط |
فهرست نشریات
|